안녕하세요! 내일이 여유로워지는 시간, 4 O’clock입니다.
매년 이맘때면 연말정산이나 종합소득세 신고를 앞두고 “어떻게 하면 세금을 줄이면서 돈을 불릴 수 있을까?” 고민하는 분들이 많으시죠.
저 역시 매달 들어오는 수익 중 일부를 어떻게 배분할지 고민하며 다양한 절세 계좌를 직접 운용하고 있습니다.
오늘은 노후 준비와 절세라는 두 마리 토끼를 잡을 수 있는 핵심 도구인 IRP와 연금저축펀드를 심층 비교해 드릴게요.
2026년 현재 기준의 최신 정보와 함께, 어떤 비중으로 투자해야 가장 유리한지 실전 노하우를 담았습니다.
1. IRP(개인형 퇴직연금)란 무엇인가요?
IRP는 ‘Individual Retirement Pension’의 약자로, 근로자가 퇴직할 때 받는 퇴직금을 관리하거나 본인이 직접 자금을 추가 납입하여 노후를 준비하는 투자 계좌입니다.
▷IRP의 개념과 가입 자격
• 개념: 개인이 직접 운용하며 퇴직금과 추가 납입금을 통합 관리하는 ‘퇴직금 전용 바구니’입니다.
• 납입 자격: 과거에는 근로자만 가입 가능했으나, 현재는 자영업자, 공무원, 군인, 교직원 등 소득이 있는 사람이라면 누구나 가입할 수 있습니다.
• 납입 기한: 만 55세 연금 수령 전까지 자유롭게 납입이 가능하며, 계좌 유지는 평생 할 수 있습니다.
▷기업형 IRP와 개인형 IRP 비교
많은 분이 헷갈려 하시는 부분입니다. 기업에서 만들어 주는 것과 내가 직접 만드는 계좌는 성격이 다릅니다.
• 기업형: 기업이 퇴직연금 제도로 운영하며 근로자 명의로 개설해 주는 형태입니다.
• 개인형(개별 개설): 본인이 직접 금융기관(은행, 증권사)을 통해 개설하여 개인 자금을 추가로 납입하는 방식입니다. 절세 혜택을 극대화하려면 본인이 직접 관리하는 개인형 IRP를 잘 활용해야 합니다.
| 구분 | 기업형 IRP | 개인형 IRP |
| 개설주체 | 상시 10인 미만 기업이 근로자 동의로 개설 | 근로자 또는 소득자가 직접 금융기관에서 개설 |
| 납입 주체 | 기업(퇴직금)+근로자(추가납입) | 근로자(추가납입)+ 퇴직 후 받은 퇴직금 |
| 목적 | 퇴직연금 제도의 간소화 및 효율적 관리 | 절세 혜택 극대화 및 개인 노후 자금 마련 |
| 운용 권한 | 근로자 본인이 직접 상품을 선택 | 근로자 본인이 직접 상품을 선택 |
즉, 여러분이 절세를 위해 개설해야하는 계좌는 개인형 IRP입니다.
2. 연금저축펀드란 무엇인가요?
연금저축계좌는 노후 준비와 세액공제를 위해 정부에서 장려하는 상품입니다. 그중 ‘연금저축펀드’는 증권사에서 가입하여 다양한 ETF나 펀드에 자유롭게 투자할 수 있는 모델입니다.
▷개념과 가입 자격 및 납입 기한
• 개념: 연간 납입액에 대해 세액공제 혜택을 주며, 발생한 수익에 대해 나중으로 과세를 미뤄주는(과세이연) 계좌입니다.
• 가입 자격: IRP와 달리 소득이 없어도 가입할 수 있습니다. 즉, 전업주부나 미성년 자녀도 제한없이 가입이 가능하다는 점이 큰 특징입니다.
• 납입 기한: 최소 5년 이상 납입해야 하며, 만 55세 이후부터 연금으로 수령할 수 있습니다.
▷연금저축보험 vs 연금저축펀드: 어떤 차이가 있나요?
과거 은행이나 보험사에서 가입한 ‘연금저축보험’을 유지하고 계신 분들이 많습니다. 하지만 수익률과 유연성 측면에서 펀드와는 큰 차이를 보입니다.
• 연금저축보험 (안정형): 원금이 보장되고 공시이율(이자)이 붙지만, 초기 사업비가 높고 수익률이 낮습니다. 또한 매달 정해진 금액을 반드시 납입해야 하는 부담이 있습니다.
• 연금저축펀드 (수익형): 원금이 보장되지는 않지만, 국내외 ETF 등 다양한 상품에 투자하여 초과 수익을 노릴 수 있습니다. 납입이 자유롭고 장기적으로 높은 수익률을 기대할 수 있어 투자 성향이 강한 분들에게 적합합니다.
• 납입 기한: 만 55세 이후 연금으로 수령하기 전까지 계속 납입이 가능합니다.
3. 각각 담을 수 있는 상품과 없는 상품
두 계좌는 운용 가능한 자산 범위가 다릅니다. 이는 포트폴리오 구성 시 매우 중요한 포인트입니다.
• 연금저축펀드: 위험자산(주식형 ETF 등)에 100% 투자할 수 있어 공격적인 자산 증식이 가능합니다. 하지만 예금 같은 원리금 보장 상품은 담을 수 없습니다.
• IRP: 예금, ELB, 채권, 리츠 등 선택의 폭이 넓습니다. 단, 법적으로 전체 자산의 70%까지만 위험자산에 투자할 수 있으며 나머지 30%는 반드시 안전자산으로 채워야 합니다.
| 구분 | 연금저축펀드 | IRP |
| 위험자산 한도 | 제한 없음 (100% 주식 투자 가능) | 최대 70% (30%는 안전자산 의무) |
| 가장 큰 장점 | 자유로운 ETF 매매, 공격적 운용 | 원리금 보장 상품 (예금,ELB) 포함 |
| 투자 가능 상품 | 국내상장 ETF, 펀드 | ETF, 펀드, 예금, ELB, 채권, 리츠 |
| 투자 불가 상품 | 예금, ELB, 개별주식 | 개별 주식, 레버리지/인버스 ETF |
안전자산이 뭔지 궁금하시면 아래 글을 참고 해주세요 !
4. 세제 혜택과 무소득자 활용 팁
가장 중요한 절세 혜택을 살펴보겠습니다. 두 계좌를 합쳐서 연간 총 1,800만 원까지 납입할 수 있지만, 세액공제 한도는 정해져 있습니다.
• 통합 세액공제 한도: 연간 최대 900만 원
• 연금저축펀드 단독: 최대 600만 원까지 공제
• IRP 포함 시: 합산하여 900만 원까지 공제 (즉, IRP에 300만 원을 추가하면 최대 한도 달성)
• 공제율: 소득에 따라 13.2% 또는 16.5% 적용 (최대 148.5만 원 환급)
▷근로소득이 없는 사람도 이득일까?
전업주부나 무소득자도 가입은 가능합니다.
당장 세액공제(환급)를 받을 세금은 없더라도 과세이연 혜택이 엄청납니다. 일반 계좌에서 배당금을 받으면 15.4%의 세금을 떼지만, 이 계좌들에서는 세금을 떼지 않고 그대로 재투자됩니다.
나중에 연금으로 받을 때 저율(3.3%~5.5%) 과세되므로 복리 효과를 극대화할 수 있습니다.
연말정산 세액공제 혜택에 대한 국세청의 공식 답변을 확인해 보세요!
[국세청 안내 페이지 바로가기]
5. 어떤 비율로 넣는 게 가장 좋을까?
10년 차 전문가로서 권장하는 황금 비율은 연금저축 600만 원 + IRP 300만 원입니다.
1. 연금저축을 먼저 채우세요: 중도 인출이 비교적 자유롭고(납입 원금 한정), 위험자산 100% 투자가 가능해 수익률 관리에 유리합니다.
2. 그다음 IRP로 300만 원을 채우세요: 추가적인 절세 혜택을 받기 위함입니다. IRP는 수수료가 발생하는 경우가 많으므로(최근 증권사는 무료 추세), 수수료 조건을 반드시 확인하세요.
6. 연금 수령 시점 : 빨리 해지하는 것이 좋을까?
만 55세가 되어 연금 수령 요건을 갖췄다고 해서 급하게 해지할 필요는 없습니다.
오히려 늦게 찾을수록 세금은 줄어듭니다.
• 연금 수령의 장점: 한꺼번에 찾으면 ‘기타소득세(16.5%)’가 부과될 수 있지만, 연금으로 나눠 받으면 ‘연금소득세(3.3~5.5%)’만 내면 됩니다.
-연금 수령 시 나이가 많을수록 연금소득세가 5.5%에서 3.3%까지 낮아집니다.
• 인출 전략: 연간 연금 수령액이 1,500만 원을 넘지 않도록 조절하면 분리과세로 저렴하게 세금을 마무리할 수 있습니다. 필요한 만큼만 조금씩 인출하며 남은 자산은 계속 투자로 굴리는 것이 절세의 핵심입니다.
7. ISA와 함께 운영하면 시너지가 나는 이유
ISA(개인종합관리계좌)는 3년 만기 시 자금을 연금계좌로 전환할 수 있습니다. 이때 놀라운 혜택이 추가됩니다.
• 추가 세액공제: ISA 만기 자금을 연금계좌로 이체하면, 이체 금액의 10%(최대 300만 원)를 추가로 세액공제 해줍니다.
• 한도 확장: 기존 900만 원 한도 외에 추가로 공제를 받는 것이라 그해의 절세 효과를 획기적으로 높일 수 있습니다.
• 자금 순환: 3년마다 ISA 만기금을 연금계좌로 넘기는(일명 풍차 돌리기) 전략을 활용 할 수 있습니다.
ISA가 무엇인지 알고 싶은 분들은 아래 글을 참고 해주세요!
8. 요약 및 마무리
오늘 살펴본 내용을 3줄로 요약해 드립니다.
1. 투자 자유도와 환금성을 생각한다면 연금저축펀드 600만 원을 우선순위로 두세요.
2. 추가 절세 혜택을 위해 IRP로 나머지 300만 원을 채워 900만 원 한도를 맞추세요.
3. ISA 만기 자금 전환을 활용해 세액공제 한도를 보너스로 챙기세요.
IRP와 연금저축펀드는 단순히 세금을 돌려받는 수단을 넘어, 여러분의 노후 생활 수준을 결정짓는 중요한 투자 도구입니다.
안정성을 중시한다면 IRP 비중을, 장기적은 고수익을 원한다면 연금저축 펀드 비중을 높이는 전략을 추천합니다.
지금 바로 본인의 연금저축보험 수익률을 확인해 보세요.
만약 1~2% 에 머물고 있다면, 펀드 계좌로의 이전을 진지하게 고려해야 할 때 입니다.
노후 준비는 ‘빨리’ 시작하는 것보다 ‘똑똑하게’ 유지하는 것이 중요합니다.
오늘 알려드린 가이드를 바탕으로 여러분의 자산 포트폴리오를 한번 점검해 보시는 건 어떨까요?
다음 시간에는 안전 자산이 무엇인지, 안전자산을 포트폴리오에서 어떻게 전략적으로 활용 할 수 있는지 같이 이야기 해볼게요!
